Летят томагавки

Топливный рынок на фоне роста геополитической напряженности

neft-bench

Томагавки, выпущенные американцами 6 апреля по сирийской авиабазе Шайрат, не только попали в намеченную цель, но и обострили атмосферу напряженности между Россией и США. Сирия не входит в число лидеров нефтедобычи, она не является заметным игроком рынка нефти, но, в силу геополитического расклада, стала полем обострившихся отношений России и США. Риски дестабилизации ближневосточного региона из-за возможной схватки двух ядерных держав были немедленно переложены на нефтяные цены. Фьючерсы на марку Brent в тот же день перешагнули через 55 долларов за баррель.

Дальнейшее поведение нефтяных цен будет зависеть от степени накала отношений России и США. Пока все располагает к их ухудшению. А потому опасения нефтяных трейдеров будут держать цены на высокой планке.

Завершился затяжной спор России с Белоруссией по поводу цен на газ, поставляемый в Белоруссию из России. Минск согласовал цену на российский газ до конца 2017 года в размере 130 долларов за тыс. куб. м, вместо 73 долларов, на чем настаивал в 2016 году и отказывался платить за уже потребленный газ, а Москва, в свою очередь, обязалась поставлять дополнительно 6 млн т беспошлинной нефти до 2019 года с правом ее реэкспорта к ныне согласованному на 2017 год графику поставок нефти в Белоруссию в количестве 18 млн т. При этом экспортная пошлина на нефть и произведенные из нее нефтепродукты останутся в бюджете Белоруссии. Москва на них не претендует. Наконец, Москва освобождает Минск от обязанности экспортировать часть нефтепродуктов, произведенных на белорусских НПЗ (в первую очередь это касается автомобильного бензина), в Россию.

Continue reading

Вниманию потребителей

img_2680Последний месяц уходящего года проходит вокруг жарких споров о ценах на бензин в 2017 году. Нефтяники ожидают подорожания топлива, ФАС активно пресекает попытки прогнозов.

Стоит также напомнить, что в прошлом месяце специалисты отрасли спрогнозировали подорожание бензина в будущем году на 1,5 — 2,5 рубля за литр, отметив, что рост розничных цен на топливо опередит инфляцию.

«Нефтянка» опросила экспертов отрасли и выяснила, есть ли объективные причины повышения цен на бензин и какие факторы влияют на стоимость топлива.
Continue reading

Топливо подорожает «в пределах допустимого»

kostyukov_vlВ каком состоянии сейчас находится топливный рынок — дефицит, избыток, сбалансированность? Что будет с ценами до конца года? Как ожидаемое повышение налоговой нагрузки (Налоговый манёвр, рост акцизов) скажется на внутреннем рынке? Ждать ли в связи с этом скачка цен в следующем году?
На вопросы отвечает Виктор КОСТЮКОВ, ведущий аналитик компании «Алгоритм Топливный Интегратор».

Октябрь, а он закончился неделю назад, завершает высокий сезон года. Урожай убран, техника ушла с полей, отпускники, школьники, студенты вернулись к прямым обязанностям. Летняя миграция горожан на дачи и обратно сократилась в разы, спрос на бензины упал, а производство возросло — по данным Минэнерго на 840 тыс. тонн за десять месяцев 2015 года (плюс 2,7% относительно предыдущего года). Естественно, что и цены биржевых сделок с бензином покатились вниз и довольно интенсивно. За октябрь сделки с бензином марки Аи95 по индексу Владимир подешевели на 1900 р/тн (минус 4,6%), с бензином марки Аи92 – на 3900 р/тн (минус 10%).
Осреднённые за десять месяцев цены при этом практически остались неизменными. В частности, средняя цена сделок с бензином Аи92 за десять месяцев 2015 года составила 35550 р/тн, а годом ранее – 35340 р/тн, прирост 0,6%. Аналогично, прирост средней цены на Аи-95 составил 90 р/тн, с 37380 в 2014 году до 37460 р/тн с 2015 году (плюс 0,2%).
Такие цифры важны нам для оценки будущего состояния рынка нефтепродуктов. Всё чаще читатели задают вопрос, а как отзовётся корректировка параметров налогового маневра на поведение рынка нефтепродуктов в 2016 году.  Имеется в виду в первую очередь, как изменятся цены на продукты нефтепереработки. Здесь важно понимать принципиальный момент: Минфин в проекте бюджета 2016 года ограничился изъятием из нефтяного комплекса дополнительных налогов только через сохранение коэффициента 0,42 от цены марки Юралс в расчёте экспортной пошлины в 2016 году против предполагаемого снижения до 0,38, как это задумывалось трехлетним планом налогового маневра. То есть, нефть для внутренней переработки не подорожает, как если бы ввели понижающий коэффициент. И, даже с понижающим коэффициентом, это никак не отразилось бы на бензиновых ценах. Особенностью российского бензинового рынка является то обстоятельство, что он замкнут сам на себя: сколько нефтяные компании производят бензина, столько и потребляется, а емкость внутреннего рынка останется в 2016 году в пределах нынешнего года. То есть баланс «производство-потребление» сохранится на текущих значениях с небольшими вариациями, а значит и сохранятся среднегодовые показатели биржевых ценовых индикаторов и характер их сезонного поведения.
Единственным фактором роста розничных цен (соответственно и оптовых) в 2016 году станет рост ставки акциза. К нынешним дебатам Минфина с нефтяниками акциз отношения не имеет. Так задумано трёхлетним циклом налогового маневра. Напомню, ставка акциза на бензин экологического класса ЕВРО-5 сегодня составляет 5530 р/тн, а с первого января 2016 года будет повышена до 7530 р/тн. Прибавка составит 2000 р/тн, а в литровом измерении это создаёт потенциал роста бензиновых цен как минимум на 1,8 р/литр. Естественно, он будет реализован. Но в пределах допустимого. А допустимый предел роста цен на АЗС антимонопольная служба формулирует как «инфляция минус». Последний прогноз по инфляции от Минэкономразвития на 2016 год составляет 6,4%. Смелый прогноз, если учесть, что ещё в ноябре прошлого года Центробанк ожидал инфляцию на уровне 6,4% в 2015 году, а в реальности инфляция переступила 12% порог.

Дизельный сегмент. За 10 месяцев 2015 года на биржевых торгах реализовано дизельного топлива всевозможных марок и сортов 4 млн тонн, а годом ранее – 4,8 млн тонн. Снижение оборота на 17% следует рассматривать как показатель спада производственной активности в стране. Причины общеизвестны. Теперь о ценах. Средняя цена биржевых сделок с дизельным топливом за 10 месяцев 2015 года составила 33870 р/тн, против 31730 р/тн годом ранее, рост составил 2140 р/тн (плюс 6,7%). И это при том что цена газойля на западноевропейском рынке снизилась с 880 до 520 долларов за тонну. Что же стало фактором роста внутренних цен? Здесь проявились в полной мере параметры налогового маневра. Экспортная пошлина на дизель снижена с 89 долл/тн в 2014 году до 50 долл/тн в 2015 году. Параллельно курс рубля относительно доллара опустился почти вдвое, с 36 до 60 рублей за доллар. Эти два фактора и придали энергию роста дизельным ценам на внутреннем рынке в 2015 году. В следующем году ожидается более мягкий рост. Если принять допущение, что цены на нефть сохранят 50- долларовый уровень, курс доллара задержится на средних значениях около 63,30 руб/долл, то ставка экспортной пошлины на дизель снизится теоретически на 8 долларов за тонну, что теоретически может приподнять внутренние цены вверх примерно на 500 р/тн. То есть фактор снижения коэффициента в формуле расчёта пошлины на дизель с 0,48 до 0,40 несущественно отразится на внутренних ценах дизельного топлива. Примерно на такую же прибавку даст и повышение акциза в 2016 году. Сегодня ставка акциза на дизель независимо от экологического класса составляет 3450 р/тн, а с 1 января будет повышена на 700 р/тн, до 4150 р/тн.  Естественно, что акцизный рост нефтяные компании включат в структуру цены. Итого, параметры налогового маневра 2016 года могут, хотя и не обязательно, повысить цены внутреннего рынка на 1000-1200 р/тн, что соизмеримо с колебаниями цен по сезону и по сортам.
Здесь важно сделать принципиальную оговорку – расчёты проведены на прогнозе, из которого верстался Минфином бюджет 2016 года: нефть — 50 долл/барр, курса доллара 63,3 рубля. Реальное поведение российских индексов будут определять цены на нефть, а они, как известно, непредсказуемы.

Торопиться не будем

already-yes-900

29 мая на лентах информационных агентств со ссылкой на Министра энергетики Александра Новака появилась информация о том, что правительство РФ в ближайшее время рассмотрит вопрос о целесообразности отсрочки перехода на евро-5. По словам министра, не все компании успевают модернизировать НПЗ, без чего невозможно перейти на производство Евро-5 класса.

И это удивительно, потому что последние сроки перехода на «Евро-5» были согласованы четырехсторонним соглашением со всеми существовавшими на тот момент российскими нефтяными компаниями еще 7 сентября 2011 года. Включая и те, которые дожили до наших дней. Никто нефтяников тогда за язык не тянул. Модернизация НПЗ не в один день решается и не за неделю осуществляется. Дело серьезное. Казалось бы, должны были просчитать сроки и заложить все возможные риски. Большинство так и сделало, но есть, оказывается «не все компании», которые благополучно сроки сорвали. То есть, в момент подписания четырехстороннего соглашения заблуждались. Добросовестно ли, нет ли — вопрос отдельный.

Кто прячется за эвфемизмами «не все», «некоторые» и «ряд компаний»? Мы не будем говорить, кто, хотя это был слоненок. Пусть за нас скажут «Ведомости»: «Почти у всех компаний проблем нет — на удивление все хорошо по срокам, утверждают собеседники «Ведомостей». Но не успевает выполнить план модернизации «Роснефть», она и попросила продлить сроки обращения «Евро-4», говорят чиновники. «Такая идея обсуждается», — подтверждает представитель «Роснефти» Михаил Леонтьев» (№ 3818 от 23.04.2015).

Ситуация интересна еще и тем, что для того, чтобы выполнить очередную хотелку «Роснефти» надо договориться не только с правительством. Договориться с правительством — эка невидаль для Игоря Ивановича — особенно, если попугать дефицитом. Но с 2016 года в Таможенном союзе вступает в силу запрет на оборот топлива ниже «Евро-5». То есть договариваться надо еще и с упрямым белорусским батькой, которому, похоже, надоело быть «последним диктатором Европы», и казахским Елбасы. Россия, конечно, об отсрочке договорится. Но чем, какими скидками и уступками заплатит за эту договоренность?

Антон Пантелеев

Бренд против «Весны»

imageС определенной периодичностью в фб-ленте появляются сходные душераздирающие истории примерно следующего содержания: автор мчал по трассе (для пущего драматизма — глубокой ночью), ехать было еще долго, бензина было уже мало, никаких сетевых заправок на пути не попадалось, наконец бедолага остановился у «Муксойла», «Русьнефти» а то и вовсе «Весны» или «Мечты» (не перевелись еще романтики среди владельцев мелких АЗС). Конец подобных историй всегда печален, иногда машина в принципе не могла уехать из «Весны», еще хуже — если все-таки могла, но километров на сто, после чего вставала на трассе. В комментариях сочувствие перемежается интеллигентной дискуссией (в интернете используют другое слово, но по этическим причинам мы его процитировать не можем). Спорят сторонники точек зрения «сами виноваты, чего еще вы хотели от «Муксойла» и «а если выбирать сетевые АЗС, то тоже никто ничего не гарантирует». Нефтянка» решила поучаствовать в споре и разобраться в вопросе.

Первое звено в цепи — НПЗ. При этом проверки практически никогда не выявляют на заводах не соответствующего техрегламенту топлива. Это подтверждают президент Российского топливного союза Евгений Аркуша и главный редактор нефтегазового журнала «ИнфоТэк» Наталья Шуляр. Эксперты солидарны — НПЗ выпускает качественное топливо. Тогда в какой момент появляется «паленка»? «Весь контрафакт изготавливается на нефтебазах с использованием октаноповышающих добавок или каких-либо других компонентов», — говорит Евгений Аркуша.

Тут есть юридически тонкий момент: оборот топлива, содержащего октаноповышающие присадки, в России давно запрещён, но сами присадки продаются совершенно легально. Строго говоря, продавцу достаточно предупредить покупателя о том, что «полученный бензин не предназначен для реализации на территории России» и все формальности будут соблюдены. А вот покупатель, покупающий некачественное топливо на нефтебазах и перепродающий его потребителям напрямую нарушают закон. Возникает вопрос — как это вообще возможно?

«Проблема в том, что система контроля в целом отсутствует, — говорит Аркуша. — За контроль качества отвечает Росстандарт, территориальные органы должны наладить систему контроля во всех регионах. Но на практике все несколько иначе: возможности ведомства ограничены, в ряде регионов отсутствуют аккредитованные испытательные лаборатории, нет финансирования на проведение лабораторных испытаний, в итоге возможности Росстандарта весьма ограничены. Таким образом, недобросовестные трейдеры спокойно покупают топливо на нефтебазах и продают в розницу, а страдают от этого автомобили и экология».

Есть и другой фактор. «Бывает транспорт, которому вовсе не нужно высококачественное топливо, он все «съест», — говорит Аркуша.

Действительно, согласно данным аналитического агентства «АВТОСТАТ», 48,5% всего потребленного в 2014 году топлива (65,5 млн тонн или 84 млрд литров) приходится на коммерческие автомобили. Большая часть коммерческих авто — грузовые, которые значительно терпимее к качеству бензина и дизеля, чем «легковушки». Отчасти все маленькие, но гордые АЗС выживают именно за счет дальнобойщиков — небольшая разница в цене при их объемах потребления оказывается значительной и они выбирают какой-нибудь «Путь в закат», сознательно проезжая мимо сетевиков. Остается вопрос экологии, но что делать, к нему многие относятся философски.

Легковые авто тоже переносят плохое топливо по-разному, но все-таки что делать тем, чьему автомобилю некачественный бензин противопоказан (хотя не рекомендуется он всем без исключения)? Не на руку автовладельцам играет еще один фактор: отсутствие конкуренции во многих регионах. «В крупных городах, где, с одной стороны, много хороших и требовательных к качеству бензина машин, а с другой — автозаправки борятся за потребителя, контрафактного топлива почти нет» — говорит Аркуша. Получается, что горожанин, на пути которого попадается много брендовых АЗС может в принципе ни о чем не беспокоится, а вот жителям некоторых регионов придется запоминать, где находятся «именные» заправки и расчитывать путь исходя из этого. Потому что те, кто говорят, что это является гарантией — правы. «Крупная компания с известным брендом естественно следит за качеством топлива, которое продает, — говорит Аркуша. — Заправляться нужно, во-первых, на проверенных заправках а, во-вторых, стоит обращать внимание на внешний вид станции, освещение, качество дополнительных услуг». С коллегой согласна и Наталья Шуляр — по словам эксперта, абсолютное большинство нарушений допускается на «no name» АЗС, не входящих в состав вертикально-интегрированных нефтяных компаний.

Любопытный факт:

По данным ИАЦ «КОРТЕС», в первой половине апреля 2015 года 1 тонна бензина Нормаль-80 в среднем стоила 30,9 тыс. рублей, Регуляр-92 — 33,4 тыс. рублей за литр, Премиум-95 — 34,7 тыс. рублей за литр. Таким образом, тонна 92-го стоит на 2,5 тыс. рублей дороже тонны 80-го, а разница в цене между бензинами Премиум и Регуляр составляет 1,3 тыс. рублей.

Использование присадок позволяет поднять октановое число бензина до нужного уровня с весьма небольшими затратами. Расходы на превращение тонны 80-го в 92-й составят не более 500 рублей, а поднять октановое число с 92 до 95 — вообще пустяковое дело. Технология несложная: требуется лишь отмерить нужное количество присадки согласно рецепту и тщательно размешать полученную смесь.

Переход на нормы Евро-4

Согласно Техрегламенту, запретить оборот бензина и дизельного топлива ниже четвертого класса на российском рынке планировалось с 2010 года. Потом сроки были перенесены на 2012 год. Потом перенесены еще раз. Последняя версия – на евро-4 и евро-5 мы перейдем с первого января 2015 года, то есть уже через пять недель. Удастся ли новая попытка или получится как всегда? Читайте мнение экспертов.

ЮРИЙ СТАНКЕВИЧ, ЗАМЕСТИТЕЛЬ ПРЕДСЕДАТЕЛЯ КОМИТЕТА ПО ЭНЕРГЕТИЧЕСКОЙ ПОЛИТИКЕ И ЭНЕРГОЭФФЕКТИВНОСТИ РСПП

По данным за десять месяцев 2014 года выпуск автомобильного топлива в целом составил 31,5 млн тонн, из них на бензин класса Евро-4 и Евро-5 приходится 25 млн тонн (что составляет около 80 процентов — НЕФТЯНКА).
Российская промышленность готова к тому, чтобы полностью отказаться от выпуска бензина класса ниже четвертого. Ни со стороны нефтяных компаний, ни со стороны правительства я не слышал никаких разговоров о пересмотре Технического регламента и переносе сроков, не думаю, что стоит этого ожидать. Если и сейчас пойти на этот шаг, то это будет против всякой логики и приведет к полной демотивации компаний.

МИХАИЛ КРУТИХИН, ПАРТНЕР КОНСАЛТИНГОВОЙ КОМПАНИИ RUSENERGY

С экономической точки зрения компании вряд ли готовы к переходу на евро-4 и евро-5. Нынешняя налоговая система – это касается и акцизов, и экспортных пошлин – делает выпуск топлива более высокого класса невыгодным.

У госкомпаний есть проблема генерального свойства. Решения принимают госчиновники, а они совершенно не уверены в том, что через год, а тем более через пять, останутся на своем месте и будут по-прежнему контролировать денежные потоки. Поэтому они не заинтересованы в долгосрочных и значительных вложениях требующихся для модернизации НПЗ (модернизация НПЗ «Роснефти» так и не была проведена — НЕФТЯНКА).

Скорее всего, правительство даст компаниям очередную отсрочку – чиновники между собой разберутся. В такой обстановке естественно и немногим оставшимся частным компаниям невыгодно что-то вкладывать, потому что они совершенно уверены, что через несколько лет политика госчиновников не изменится (пример такого рода мы наблюдали совсем недавно – изначально компаниям обещали сниженные акцизы на евро-5, однако после закона о налоговом маневре они были значительно повышены – НЕФТЯНКА).

Эксперты о Налоговом манёвре

Государственная Дума приняла во втором чтении законопроект о налоговом маневре. Как новый закон повлияет на отрасль и что будет с ценами на бензин?

КАК ЗАКОНОПРОЕКТ ПОВЛИЯЕТ НА РОССИЙСКУЮ НЕФТЕГАЗОВУЮ ОТРАСЛЬ В ЦЕЛОМ?

Отвечает Александр Корнилов, старший аналитик по нефти и газу Альфа-банка:

Ситуация крайне негативно скажется на нефтепереработке. За счет снижения экспортных пошлин внутренняя цена на сырье возрастет, а после повышения акцизов на бензин удар по нефтепереработке станет еще ощутимее. У ВИНКов снижение прибыли в этом секторе отчасти будет компенсировано за счет добычи. Сильнее всего пострадают компании, у которых достаточно большая доля именно нефтепереработки (ЛУКОЙЛ и «Газпромнефть»). Плюс это очень серьезный удар по независимым мелким НПЗ, на этом бизнесе практически ставится крест.

ЧТО БУДЕТ С ЦЕНАМИ НА БЕНЗИН В 2015 ГОДУ?

Отвечает Александр Корнилов:

Если сегодня бензин стоит 36 рублей, то в следующем году стоимость повысится до 45-50 рублей. В первую очередь, конечно, скажется повышение акцизов и внутренней цены на нефть.

Отвечает Григорий Бирг, аналитик по нефти и газу Инвесткафе:

Цена на бензин определяются не только «налоговым маневром» и не думаю, что их рост будет выбиваться из общего уровня инфляции. С одной стороны удерживающим фактором будет падение мировых цен на нефть, с другой – внимание регулирующих служб, в первую очередь, ФАСа.
Сдерживание цен происходит не в первый раз, достаточно вспомнить предвыборный период, думаю, и сейчас им не дадут резко взлететь.

Continue reading

Пошлина на экспорт бензина

Правительство не согласилось отменить «заградительные» пошлины на экспорт бензина. Пошлины были резко увеличены весной 2011 года. Считается, что это позволило преодолеть нехватку бензина на внутреннем рынке.
benzinexport

Но если верить статистике, пошлины ВООБЩЕ никак не повлияли на динамику экспорта автомобильного бензина. Причина в том, что на экспорт поставляется в основном такое топливо, которое не может быть продано на внутреннем рынке. Внутренний рынок премиален по отношению к экспортной альтернативе, поэтому снимать ресурсы с него для вывоза на экспорт нет никакого смысла. «Заградительные» пошлины хотя и снижают выручку от экспорта, но не могут его остановить. Топливо, не соответствующее принятым в России стандартам качества, нельзя продавать на АЗС. Не в овраг же его выливать? Экспорт бензина обеспечивает нормальную работу нефтеперерабатывающих предприятий. Поднимая пошлины, государство способно лишь отнять у нефтяных компаний немного денег, но на регулирование топливного рынка это никак не влияет. График экспорта бензина удивительно похож на график объёма первичной переработки сырья, и это не случайность.

oilrefinery

Зачем нужны нормы «Евро»?

Не все понимают, зачем вообще переходить на эти нормы. Бензин — он и есть бензин, машина ездит — и ладно. Зачем всякие «Евро-5», если от этого бензин дорожает? Ответ — на графике.

euronorms

Пик выбросов загрязняющих веществ от автотранспорта был достигнут в 2005 году! Автомобилей становится больше, а выбросов — меньше. Именно с 2006 года НПЗ в России начали осваивать «Евро-3». Европейцы не дураки, нормы «Евро» работают!

 

ЛУКОЙЛ переходит на Евро-5

С 1 июля 2012 года все нефтеперерабатывающие заводы ЛУКОЙЛа в России переходят на производство автомобильных бензинов АИ-92 и АИ-95, соответствующих только классу 5 (Евро-5). Выпуск бензинов класса 4 с этого момента прекращается. Первая партия бензина АИ-98 класса 5 была выпущена на нефтеперерабатывающем заводе «ЛУКОЙЛ-Нижегороднефтеоргсинтез» в мае 2011 года. Таким образом, ЛУКОЙЛ значительно опережает требования государственного технического регламента по срокам начала производства моторных топлив, соответствующих классу 5. Бензины класса 5 поступят в розничную продажу на автозаправочные станции ЛУКОЙЛа и оптовым покупателям по мере исчерпания остатков бензинов класса 4.